今はやりの寝台特急の人気の秘密を探るため、『週刊エポック』記者である青木は、東京駅16時45発西鹿児島行き寝台特急「はやぶさ」1号車の個室寝台7号室に乗り込んだ。途中で気になる薄茶のコートの女を見掛け、興味を持ち話しかけるが、ろくに相手にされないので7号室に戻ってしまう。その後、食堂車に行き、薄茶のコートの女と合席になるが、すぐに席を離れてしまった。そのすぐ後、高田という弁護士と合席になり、食事をする。寝台に戻ろうとした所でカメラを忘れたことに気づいた青木は引き返すが、薄茶のコートを着た女を写したフィルムがカメラの中から抜き取られてしまっていた。青木は高田を問い詰めるが、高田は否定するばかり。やむを得ず青木は寝台に戻って寝込む。

目覚めた後、青木は隣の部屋の薄茶のコートの女と高田が別の人間に入れ代わっていることに気付き、車内の異変を感じる。高田が入っていたはずの個室寝台の男性に話を聞くが、青木が今乗っている列車は東京駅18時丁度発で、同じ西鹿児島行きの寝台特急「富士」だと言うのだ。青木はどう考えてもおかしいと思い、車掌室の扉をノックしようとしたが、殴られてその場に昏倒する。翌朝、多摩川に薄茶のコートの女が溺死体となって浮かんだ。